Согласно пресс-релизу, опубликованному вчера Securitize, BlackRock только что расширился на рынок multichain со своим токенизированным фондом BUIDL.
Крупнейший в мире управляющий активами запустил новые классы акций RWA на сетях Aptos, Arbitrum, Avalanche, OP Mainnet и Polygon.
Решение следует за растущим интересом инвесторов к миру токенизированного капитала и необходимостью расширения на как можно большее количество инфраструктур.
Рассмотрим все детали ниже.
Summary
BUIDL di BlackRock становится мультичейном: добавлены 5 новых цепей
Как сообщалось вчера Securitize, известной платформой токенизации RWA, фонд BUILD от BlackRock открыл двери для мультичейн-соединений.
В анонсе, распространенном PR Newswire, было раскрыто намерение инвестиционной компании достичь дюжины новых цепочек.
На этом первом этапе «BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund» (BUIDL) был распространен на Aptos, Arbitrum, Avalanche, OP Mainnet от Optimism и Polygon.
Новые классы акций позволят повысить эффективность инвестиционного продукта, используя все возможности, предлагаемые технологией blockchain.
Изначально BUILD продавался только на Ethereum, так как это самая безопасная и децентрализованная сеть в криптоиндустрии.
Однако теперь BlackRock хочет в полной мере воспользоваться этой тенденцией к широкому принятию фондов RWA, стремясь привлечь больше капитала с помощью мультичейн подхода.
Фактически, таким образом, это стимулирует пользователей одной экосистемы инвестировать в токенизированный фонд, не прибегая к bridge и высоким сетевым комиссиям.
Каждая новая сеть позволяет клиентам взаимодействовать нативно с BUIDL, получая доход с гибким хранением, P2P-переводами в реальном времени и выплатами дивидендов.
Carlos Domingo, CEO di Securitize, подтвердил желание привлечь новых инвесторов, сделав BUILD продуктом multichain:
«Мы хотели разработать экосистему, которая была бы тщательно спроектирована для цифрового использования и использования преимуществ токенизации. […] мы рады добавить эти блокчейны, чтобы увеличить потенциал экосистемы BUIDL. С этими новыми цепочками мы начнем видеть больше инвесторов, которые стремятся использовать базовую технологию для повышения эффективности во всех вещах, которые до сих пор было сложно сделать».
Успех фонда RWA от BlackRock
Вход в мир мультичейна подтверждает успех BUIDL от BlackRock, который на сегодняшний день является крупнейшим в мире фондом RWA.
С стоимостью активов под управлением (AUM) в размере 544 миллиона долларов, он возглавляет рейтинг токенизированных частных казначейств, согласно панели RWA.xyz.
Продукт BlackRock стал вирусным за очень короткое время, привлекая больше капитала, чем все остальные конкуренты, всего за 40 дней с момента дебюта в 2024 году.
Большая часть инвестированной стоимости в фонд поступает из блокчейна Ethereum с 513 миллионами долларов. Доля в 26,1 миллиона долларов уже была инвестирована в Optimism, в то время как другие 1,4 миллиона долларов поступили на Polygon.
Этот фонд предлагает институциональным инвесторам возможность получить доходность в долларах через мгновенное и прозрачное урегулирование, эффективно и безопасно.
Через участие Securitize Markets, LLC, пользователи косвенно инвестируют в краткосрочные казначейские облигации (T-Bills) и низкорисковые ценные бумаги.
Банк BNY Mellon позволяет проводить транзакции интероперабилитета для BlackRock между цифровыми и традиционными рынками. Coinbase в свою очередь выступает в качестве инфраструктурного партнера.
Как правило, BUILD гарантирует доходность 4,5%, при этом стоимость shares остается фиксированной на уровне 1 доллара.
Так называемые «management fees», то есть ежегодные расходы на управление, которые попадают в карманы BlackRock, составляют от 0,20 до 0,50%.
Вход фонда в многоцепочечное разнообразие усложняет картину комиссий, потому что каждая цепочка представляет собой разные затраты на управление.
На Aptos, Polygon и Avalanche издержки составляют 0,20% (20 базисных пунктов), в то время как на Arbitrum, Ethereum и Optimism они составляют 0,50% (50 базисных пунктов).
Растущий спрос на продукты RWA и мультичейн токенизированные фонды
Как упоминалось, выбор погружения в мир мультичейн для BlackRock подчеркивает растущий спрос инвесторов на токенизированные продукты реального мира.
Questo genere di token RWA offrono molti vantaggi ai titolari poiché permettono di ottenere rendimenti sicuri in un contesto di custodia flessibile.
Кроме того, улучшают ликвидность в торговле казначейскими ценными бумагами, снижая операционные и расчетные трения, основываясь на агностичности технологии блокчейн.
Инвесторы могут, таким образом, использовать токенизированные ценные бумаги, такие как те, что предлагает BlackRock, для инвестирования в низкорисковые активы с максимальной возможной прозрачностью.
Фонды RWA также открывают больший доступ к облигационным инвестициям, предоставляя возможность участвовать даже пользователям с ограниченными ресурсами.
Подумайте, что в настоящее время размер токенизированных казначейских облигаций США составляет около 2,4 миллиарда долларов, по сравнению с 35 триллионами государственного долга США.
Как очень хорошо поняла BlackRock, на рынке все еще есть огромный сегмент, который нужно токенизировать и завоевать. Лучший способ принять массовое принятие — это перейти на мультичейн с BUIDL.
В любом случае токены RWA не являются только инструментом, который предоставляет доход через подписки на облигации.
Токенизация затрагивает широкий спектр интересов реального мира, и может быть использована множеством различных способов, которые еще не полностью исследованы.
Как подчеркнул по этому поводу в недавнем интервью Колин Батлер, глобальный руководитель институционального капитала Polygon:
“RWA токены — от T-Bill до произведений искусства — представляют собой рыночную возможность в $30 триллионов на глобальном уровне, Колин Батлер, глава глобального институционального капитала Polygon”.
