На европейском рынке цифровых финансов появляется новая инфраструктура для токенизированных ценных бумаг, благодаря стратегическому партнерству между Lise и Kaiko, сосредоточенному на данных о ценах.
Summary
Lise и Kaiko, стратегический альянс по рыночным данным
Lise – Lightning Stock Exchange и Kaiko объявили о долгосрочном соглашении по разработке необходимой инфраструктуры данных для трейдинга и институционального хранения токенизированных финансовых инструментов.
На начальном этапе сотрудничества Kaiko будет собирать, нормализовать и распространять данные о ценах в реальном времени и в конце дня для всех токенизированных ценных бумаг, котирующихся на Lise, начиная с акций.
Эта информация будет доступна через каналы распространения Kaiko и интегрирована в оценочные потоки, уже используемые институциональными инвесторами, кастодианами, управляющими фондами и оценщиками активов.
Полностью токенизированная инфраструктура обмена
Лиз управляет первой в Европе полностью токенизированной биржей, которая объединяет на одной платформе функции Многосторонней торговой системы (MTF) и Центрального депозитария ценных бумаг (CSD) на технологии DLT, в рамках пилотного режима Европейского Союза.
Kaiko признана независимым мировым лидером в области рыночных данных для цифровых активов, предоставляя анализы, индексы и цены институциональным инвесторам, финансовым компаниям и надзорным органам по всему миру.
Вместе эти две организации стремятся обеспечить, чтобы скорость и эффективность on-chain рынков сопровождались стандартами данных, соответствующими требованиям регулируемых учреждений.
Данные по токенизированным ценным бумагам на службе институциональных инвесторов
В частности, Kaiko предоставит независимые и проверяемые данные для оценки всех инструментов, котирующихся на Lise, что является важным элементом для соблюдения регуляторных обязательств хранителей и администраторов.
Кроме того, соглашение предоставляет тот необходимый «data layer», который требуется, прежде чем институции смогут в большом масштабе получить доступ к этим рынкам, создавая операционный мост между традиционными финансами и капиталами on-chain.
Сказав это, доступ к надежным и проверяемым ценам считается необходимым условием для обращения с этими токенизированными акциями как с настоящим классом инвестиций.
Заявления руководства Lise и Kaiko
По словам Марк Кепенегиан, генерального директора Lise, для того чтобы токенизированные акции стали настоящим институциональным классом активов, ценовые данные должны проходить через инфраструктуры, которые уже считаются надежными операторами.
Кепенегиан подчеркивает, что благодаря партнерству каждый эмитент, котирующийся на Lise, будет иметь свои цены, доступные на платформе данных Kaiko, предоставляя инвесторам, хранителям и оценщикам независимую информацию для выполнения своих задач.
Этот элемент, добавляет он, не представляет собой просто дополнительную ценность, а является необходимым условием для принятия финансовыми учреждениями.
Элоди де Марки, операционный директор Kaiko, подчеркивает, что ценообразование является точкой входа для институционального участия в любом рынке, включая те, которые основаны на DLT.
По словам де Марки, соглашение с Lise, регулируемой европейской биржей, предоставляет доступ к независимым и поддающимся аудиту ценовым данным с момента запуска, создавая основу для рассмотрения этих инструментов как полностью инвестиционных.
Долгосрочное сотрудничество за пределами распределения данных
Помимо распределения данных, соглашение представляет собой первый шаг к более широкому сотрудничеству между двумя компаниями, с дополнительными инициативами, находящимися в стадии изучения.
Среди будущих разработок рассматриваются эталонные ставки и индексы, посвященные токенизированным фондовым рынкам, расширенный анализ для лучшего исполнения и справедливой стоимости, а также усовершенствованные функции рыночного надзора.
В целом, партнерство приобретает особое значение для развития рынков цифрового капитала в Европе, где регуляторная и технологическая структура быстро формируется.
Влияние на роль Европы на рынках токенизированного капитала
С надлежащей инфраструктурой, данными институционального качества и конкретной нормативной базой Европа кажется хорошо подготовленной для того, чтобы возглавить глобальный переход к рынкам капитала, основанным на DLT.
Кроме того, глобальное покрытие данных Kaiko гарантирует, что каждый инструмент, котируемый на Lise, может быть оценен, проанализирован и доступен инвесторам из различных стран.
По сравнению с другими инициативами, интегрированный подход между платформой обмена и уровнем данных направлен на снижение операционных барьеров для банков, управляющих активами и других институциональных участников.
Профиль Лиз – Lightning Stock Exchange
Lise – Lightning Stock Exchange — это новое поколение рыночной инфраструктуры, предназначенное для малых и средних предприятий, а также компаний средней капитализации, с акцентом на такие сектора, как энергетика, промышленность, инфраструктура и оборона.
Это первая французская инфраструктура, которая объединяет на одной платформе роли MTF и CSD в единой системе, используя европейский пилотный режим DLT и токенизацию финансовых инструментов.
Lise позволяет мгновенную эмиссию, торговлю и расчет по котируемым ценным бумагам, значительно снижая затраты и операционную сложность IPO, и предлагая непрерывный вторичный рынок, доступный 24 часа в сутки, 7 дней в неделю.
Среди акционеров Lise числятся CACEIS (дочерняя компания группы Crédit Agricole), BNP Paribas и Bpifrance, что подтверждает сильную поддержку со стороны ведущих французских финансовых операторов.
Профиль Kaiko
Kaiko считается ведущим независимым поставщиком рыночных данных, аналитики, индексов и услуг по ценообразованию для цифровых активов, предназначенных для институциональных инвесторов, финансовых посредников и надзорных органов.
Компания более 10 лет предоставляет инфраструктуру данных, которая соединяет традиционные финансы и капиталы on-chain через информацию, соответствующую нормативным требованиям и полностью поддающуюся аудиту.
Со временем Kaiko заработала репутацию благодаря качеству и прозрачности своих данных, позволяя институциям работать как на централизованных, так и на децентрализованных рынках цифровых активов.
Вкратце, сотрудничество между Lise и Kaiko знаменует собой решающий шаг к более зрелым рынкам цифрового капитала, где инфраструктура обмена и институциональные данные идут рука об руку.
