Riot Platoforms, одна из крупнейших в мире компаний по майнингу Bitcoin, изо всех сил пытается компенсировать снижение доходов, вызванное наступлением халвинга криптовалюты, который сократил награду за цифровую добычу вдвое.
В частности, шахтер, с центральным офисом в Castle Rock, штат Колорадо, обновляет свою инфраструктуру для более эффективного производства Bitcoin, а также рассматривает возможность приобретения других групп и внедрения стратегий энергосбережения.
Несмотря на все эти нововведения, Riot фиксирует снижение доходов на 43% по сравнению с прошлым месяцем: сможет ли майнер выдержать непогоду после halving?
Рассмотрим все в деталях ниже.
Summary
Оператор майнинга Riot перемещается между обновлениями инфраструктуры, приобретениями и энергетическими стратегиями, чтобы выжить при воздействии халвинга Bitcoin
Приближение халвинга Биткоина в апреле оказало негативное влияние на основных участников майнинга Биткоина, поставив под угрозу также компанию Riot Platforms, которая является вторым по величине майнером в Соединенных Штатах и шестым в мире по количеству BTC, удерживаемых на балансе.
Riot пытается всеми способами уменьшить негативное влияние уменьшения вознаграждений за добычу, реализуя настоящий операционный план.
Во-первых, согласно пресс-релизу, майнер из Колорадо обновляет свою инфраструктуру, запуская новый майнинг-центр Bitcoin в Корсикане, штат Техас, который производит около 3,1 экзахэша в секунду (EH/s).
Это позволяет увеличить общую мощность авто-майнинга Riot до 14,7 EH/s, что на 17% больше по сравнению с предыдущим месяцем.
Горнодобывающее предприятие в настоящее время работает на мощности 100 мегаватт (МВт) и в конечном итоге достигнет 1 гигаватта (1.000 МВт) после полного развития.
Этот выбор отражает крайне позитивное видение Riot по поводу роста стоимости Bitcoin в долгосрочной перспективе: она стремится добыть как можно больше монет, чтобы в будущем получить большую прибыль и компенсировать последние потери, вызванные уменьшением награды за halving.
В планах компании по майнингу действительно есть желание достичь общей хеш-мощности в 31 EH/s к концу 2024 года и 41 EH/s к 2025 году.
Для этого группа заключила соглашение с MicroBT о добавлении 33.280 устройств для майнинга на свои фермы через постепенный процесс, стремясь обеспечить постоянную рентабельность даже в периоды bear.
Кроме того, Riot стремится расширяться, приобретая конкурирующие компании, такие как Bitfarms, которой она предложила предложение о выкупе с комбинацией наличных и обыкновенных акций, на сумму 950 миллионов долларов, с премией в 24% по сравнению со средней ценой акций компании.
Предложение поступило в момент, когда руководство Bitfarms находится в стадии перехода в поисках нового CEO.
Среди прочего Riot, как объяснил его CEO JAson Les, пытается эффективно управлять майнингом Bitcoin, используя также энергетические стратегии, уже применяемые компанией в прошлом, такие как так называемые «энергетические кредиты в ответ на спрос».
Эти слова генерального директора:
«Эксклюзивная энергетическая стратегия Riot, которую мы обычно используем более активно в летние месяцы, уже начала демонстрировать значительные результаты в этом году, генерируя около 7,3 миллиона долларов в виде энергетических кредитов и ответа на спрос в мае.»
В августе прошлого года Riot заработала целых 31,7 миллионов долларов энергетических кредитов за частичное прекращение своих операций по майнингу в самые жаркие часы дня, избегая тяжелых отключений электроэнергии в ERCOT (Electric Reliability Council of Texas) и параллельно получая boost прибыли.
В мае 2023 года Riot получила всего 500 тысяч долларов в энергетических кредитах от ERCOT, несмотря на снижение на 43% количества добытых Bitcoin по сравнению с предыдущим месяцем, с -68% в годовом исчислении.
Посмотрим, сможет ли он в ближайшие месяцы повторить динамику прошлого года, компенсируя потери после halving альтернативными кредитами.
Несмотря на трудности, с которыми столкнулись в эти месяцы, ясно, что Riot находится в хорошей позиции для преодоления периода после halving.
Его смешанная стратегия, с тенденцией стремиться к производству все большего количества hashrate и одновременно к постоянному получению дохода, не может не иметь успеха в будущем, особенно в сценарии, где Bitcoin значительно растет в цене, становясь по всем параметрам одним из самых эффективных активов традиционных финансов.
Ясно, что если bull market не пойдет так, как надеялись, и BTC никогда не достигнет 100.000 долларов, тогда Riot придется пересмотреть свою экспозицию в секторе, чтобы лучше управлять своей финансовой ситуацией.
Анализ и прогноз цены акции Riot Platforms (RIOT)
Компания Riot Platforms, занимающаяся майнингом Bitcoin, котируется на Nasdaq с тикером RIOT и имеет рыночную капитализацию в 2,79 миллиарда долларов.
Акция во время последнего bull market показала звездные результаты, увеличившись более чем на 3000% с момента халвинга в мае 2020 года до пика в феврале 2021 года.
С тех пор мы наблюдали длительную фазу распределения, теряя до 95% котировок, которая прервалась примерно в середине 2023 года, ознаменовав начало бокового тренда, который продолжается до сих пор.
Цены на сегодняшний день находятся ниже EMA 50 weekly, в середине очень длинного диапазона, который продолжается более года, в ожидании, что инвесторы примут четкое направление на графике.
Очень интересно заметить, как максимум RIOT был достигнут за 9 месяцев до максимума Bitcoin (или, если хотите, за 2 месяца до максимума в апреле 2021 года). Если будет такая же корреляция и на этом бычьем рынке, то это означает, что мы все еще крайне далеки от максимума Bitcoin.
Будущие действия с ценами titolo будут частично зависеть от способности компании получать большие прибыли от добычи Bitcoin, но главным образом от динамики самого BTC, который определит судьбу всей горнодобывающей промышленности.
В этом смысле, экспозиция на такие акции, как Riot Platforms, предлагает рычаг инвестиций в BTC, с увеличением прибыли в случае роста, но в то же время с большими убытками в случае падения.
К концу 2024 года, если будет новый ралли со стороны Bitcoin, мы ожидаем сильного роста акций RIOT, с ценами, которые, вероятно, снова посетят зону около 40 долларов.
Также акции производителей майнеров Bitcoin, таких как MARA, HIVE, HUT8 и т.д., предложили большие возможности для получения прибыли в прошлом bull цикле и могут повторить тенденцию в ближайшие месяцы.
